C'est l'automne, il est temps de quitter le refuge du Bonheur, qui se couvre de neige, et de redescendre dans la vallée. Zinello et tous ses amis retrouvent avec joie la chaleur du village. Mais leur quiétude sera bientôt troublée par la bande des loups et le braconnier Beccabois. Zinello va devoir une fois de plus montrer tout son courage pour sauver Clarinette, son ânesse bien aimée, et Aymé, son compagnon à deux pattes.